目前被世界普遍認同的“物(wù)流”是由美國物(wù)流管理協會所定義的：“物(wù)流是以滿足客戶需求爲目的，以高效和經濟的手段來組織原料、在制品、制成品以及相關信息從供應到消費(fèi)的運動和儲存的計劃、執行和控制的過程”。
《中(zhōng)華人民共和國國家标準物(wù)流術語》的定義中(zhōng)指出：物(wù)流是指物(wù)品從供應地到接收地的實體(tǐ)流動過程，根據實際需要，将運輸、儲存、裝卸、搬運、包裝、流通加工(gōng)、配送、信息處理等基本功能實施有機結合。
01
産業簡介
從産業鏈角度來看，物(wù)流産業上遊主要爲提供物(wù)流業發展的基礎設施和設備的行業，包括道路基礎設施建設行業、倉儲地産業、以及物(wù)流設備制造業;中(zhōng)遊包括提供運輸、倉儲以及物(wù)流管理服務的物(wù)流企業，下(xià)遊主要爲對倉儲、運輸等服務有需求的行業或個人。
從企業來看，上遊涉及到倉儲地産投資(zī)運營企業，公路、鐵路、航道投資(zī)建設企業，物(wù)流硬件和軟件制造企業;在物(wù)流行業中(zhōng)，又(yòu)可以分(fēn)爲主要從事運輸業務的企業和以倉儲爲核心的企業以及提供物(wù)流管理與服務的企業；下(xià)遊行業包含鋼鐵、煤炭、汽車(chē)等各類生(shēng)産制造企業。
02
中(zhōng)國未來行業市場規模
随着我(wǒ)國工(gōng)業進程的不斷加快，大(dà)宗商(shāng)品運輸和工(gōng)業生(shēng)産原材料及半成品的運輸需求穩步提升，我(wǒ)國物(wù)流行業穩中(zhōng)向好。據中(zhōng)國物(wù)流與采購聯合會統計數據顯示，2019年，我(wǒ)國社會物(wù)流總額達到298.0萬億元，從增速看，全年社會物(wù)流總額可比增長5.9%，增速比2018年回落0.5個百分(fēn)點。
截止至2020年1-12月中(zhōng)國社會物(wù)流總額達到300.1萬億元，按可比價格計算，同比增長3.5%，增速比1-11月提高0.5個百分(fēn)點。
其中(zhōng)，工(gōng)業品物(wù)流總額爲269.9萬億元，同比增長2.8%，增速比1-11月提高1個百分(fēn)點；進口貨物(wù)物(wù)流總額爲14.2萬億元，同比增長8.9%，增速比1-11月降低0.1個百分(fēn)點；單位與居民物(wù)品物(wù)流總額9.8萬億元，同比增長13.2%，增速比1-11月下(xià)降0.7個百分(fēn)點。
農産品物(wù)流總額4.6萬億元，同比增長3.0%，增速比1-11月提高2.1個百分(fēn)點。
從社會物(wù)流總額結構看，2019年全年中(zhōng)國工(gōng)業品物(wù)流總額269.6萬億元，按可比價格計算，同比增長5.7%，占社會物(wù)流總額的90.5%；進口貨物(wù)物(wù)流總額14.3萬億元，增長4.7%，占社會物(wù)流總額的4.8%；農産品物(wù)流總額4.2萬億元，增長3.1%，占社會物(wù)流總額的1.4%；單位與居民物(wù)品物(wù)流總額8.4萬億元，占社會物(wù)流總額的2.8%;再生(shēng)資(zī)源物(wù)流總額1.4萬億元，占社會物(wù)流總額的0.5%。
社會物(wù)流總費(fèi)用占全國GDP比重逐步下(xià)降，運輸服務占比超過50%，中(zhōng)國社會物(wù)流總額的不斷提高标示着中(zhōng)國物(wù)流需求的不斷擴大(dà)，在此基礎上，中(zhōng)國的物(wù)流行業得到壯大(dà)，但是在國家去(qù)産能、調結構，提高經濟運行效率下(xià)，我(wǒ)國物(wù)流行業的“降本增效勢”在必行，同時在政府與企業的合力之下(xià)，我(wǒ)國全社會物(wù)流費(fèi)用增長速度整體(tǐ)趨緩，占GDP的比重不斷下(xià)降。
2019年中(zhōng)國社會物(wù)流總費(fèi)用14.6萬億元，同比增長7.3%，占GDP比重爲14.7%，比2018年回落0.1個百分(fēn)點；2020年前三季度，社會物(wù)流總費(fèi)用爲10.4萬億元，社會物(wù)流總費(fèi)用占GDP比重14.4%，比2019年同期下(xià)降0.3個百分(fēn)點。顯示在減稅降費(fèi)政策、便利通行、營商(shāng)環境改善等多方因素影響下(xià)，物(wù)流運行成本有所有所回落。
注：2013年費(fèi)用增速爲17.1%。
從社會物(wù)流費(fèi)用結構來看，2019年物(wù)流運輸費(fèi)用7.7萬億元，同比增長7.2%，占社會物(wù)流總費(fèi)用的52.74%；保管費(fèi)用5.0萬億元，增長7.4%，占社會物(wù)流總費(fèi)用的34.25%;管理費(fèi)用1.9萬億元，增長7.0%，占社會物(wù)流總費(fèi)用的13.01%。
雖然運輸費(fèi)用占比超過50%，但從增長速度來看，運輸費(fèi)用增長慢(màn)于保管費(fèi)用，随着物(wù)流信息和自動化的加深，單純進行運輸業務已經不能完全滿足物(wù)流企業的發展需求。
03
中(zhōng)國物(wù)流産業布局
從物(wù)流行業的區域布局戰略來看，根據《物(wù)流業發展中(zhōng)長期規劃(2014—2020年)》，國家政策層面對區域物(wù)流發展提出進一(yī)步的具體(tǐ)要求，推進落實國家區域發展整體(tǐ)戰略和産業布局調整優化的要求。
從國家級示範物(wù)流園區的區域分(fēn)别來看，截至到2020年11月，中(zhōng)國物(wù)流與采購聯合會根據國家發改委要求，已發布兩批示範物(wù)流園區名單，共56家物(wù)流園區入選。其中(zhōng)華東地區物(wù)流園區入選最多，達到22個，占比39%，其次是華中(zhōng)地區和西南(nán)地區各有8個物(wù)流園區入選。
主要是基于區域工(gōng)業産業規模和物(wù)流服務需求特征的影響，各省市的示範物(wù)流園區數量分(fēn)布呈現出明顯的區域分(fēn)布不均。
從物(wù)流行業的企業結構來看，中(zhōng)國物(wù)流市場按照服務對象和物(wù)流供給特點的差異，可細分(fēn)爲高端、中(zhōng)端、低端三個層次，由低到高呈現出金字塔型的結構特征，分(fēn)别對應規模化的物(wù)流企業、初具規模的中(zhōng)型物(wù)流企業和提供單一(yī)基礎業務的物(wù)流企業。
04
競争格局分(fēn)析
據中(zhōng)國物(wù)流與采購聯合會于2020年6月發布的《關于2019年度中(zhōng)國物(wù)流企業50強排名的通告》統計數據顯示，中(zhōng)國50強物(wù)流企業物(wù)流業務收入合計9833億元，按可比口徑計算，同比增長16.9%。50強物(wù)流企業門檻提高到32.6億元，比2018年增加3億元。
中(zhōng)國遠洋海運集團有限公司和廈門象嶼股份有限公司分(fēn)别以2212億元和1404億元的物(wù)流業務收入位居第一(yī)、二位，兩家企業憑借超過千億的物(wù)流業務收入處于我(wǒ)國物(wù)流業的第一(yī)梯隊；
順豐控股、中(zhōng)外(wài)運股份兩家企業以超過500億元的物(wù)流業務收入處于第二梯隊；
第三梯隊由物(wù)流業務收入在100億至500億的企業組成，共有包括京東、中(zhōng)國物(wù)資(zī)儲運集團有限公司等在内的15家企業；
第四梯隊爲物(wù)流業務收入在32.6億元(50強門檻收入)至100億元的物(wù)流企業，數量有31家；
第五梯隊爲榜單以外(wài)的其他物(wù)流服務企業。整體(tǐ)來看，頭部企業規模龐大(dà)，不同梯隊的企業營業收入差距明顯。
1.國企巨頭地位整體(tǐ)穩固
物(wù)流滲透在社會生(shēng)産和居民生(shēng)活的各個方面，整個經濟社會的運行離(lí)不開(kāi)商(shāng)品的流通，物(wù)流行業的發展帶來了行業内相關企業的壯大(dà)，一(yī)批巨頭企業通過整合與深化服務，在行業内占據了領先地位。
根據物(wù)流企業評選結果，中(zhōng)國遠洋海運、廈門象嶼、順豐、中(zhōng)外(wài)運穩穩占據2018年、2019年中(zhōng)國物(wù)流企業百強排名的前五位，其中(zhōng)中(zhōng)國遠洋海運和廈門象嶼分(fēn)别穩居第一(yī)、第二的位置，兩者憑借強大(dà)的綜合物(wù)流服務能力，牢牢占據行業領先地位。
2.民營企業發展較快，挑戰傳統國企地位
随着民營物(wù)流企業的快速發展，中(zhōng)物(wù)聯于2020年6月首次提出了民營物(wù)流企業50強排名。近年來，電子商(shāng)務平台的迅速發展帶來了居民購物(wù)消費(fèi)的便利，快遞行業伴随着網絡購物(wù)的興盛而迎來爆發增長，以電商(shāng)快遞業務爲核心的民營物(wù)流企業實現了營業收入的快速增長，對國内物(wù)流競争格局帶來的巨大(dà)沖擊。
2019年民營物(wù)流前十強企業在整體(tǐ)物(wù)流企業排名中(zhōng)，名次較2018年都有不同程度的提升，其中(zhōng)順豐、京東、圓通、德邦四家企業均位列2019年中(zhōng)國物(wù)流企業十強榜中(zhōng)。
總體(tǐ)來看，在互聯網帶來電子商(shāng)務的快速發展之下(xià)，我(wǒ)國電商(shāng)快遞行業迅速發展催生(shēng)出了新的民營物(wù)流巨頭，正在挑戰傳統國企物(wù)流企業的地位。
05
疫情影響情況
從行業内上市企業營業收入規模來看，2020年前三季度物(wù)流業43家上市公司營收排名首位的是物(wù)産中(zhōng)大(dà)，營收達2902.00億元，遠遠高出行業上市企業均值293.26億元，爲行業平均的9.9倍，同時43家上市物(wù)流企業營收高于行業平均水平的有7家，其中(zhōng)營收規模均達1000億元以上，名列前四的分(fēn)别是物(wù)産中(zhōng)大(dà)、廈門象嶼、建發股份和順豐控股;
從營收增幅來看，有21家上市企業實現正增長，其中(zhōng)增長幅度最大(dà)的是歐浦的222.32%；22家上市企業爲負增長，降幅最大(dà)的是東方嘉盛的-62.87%
從行業内上市企業淨利潤來看，順豐控股、建發股份、物(wù)産中(zhōng)大(dà)、中(zhōng)國外(wài)運、圓通速遞和韻達股份6家企業淨利潤均在10億元以上。而歐浦、新甯物(wù)流、長江投資(zī)、龍洲股份、安通控股、飛馬國際6家企業均爲虧損。
從淨利潤增幅來看，有25家企業淨利潤實現正增長，其中(zhōng)19家企業增幅均在兩位數以上，恒通股份、上海雅士、德邦股份3家企業增幅均超過100%；其餘18家企業淨利潤均爲負增長，其中(zhōng)14家企業下(xià)滑均在兩位數以上，新甯物(wù)流、龍洲股份均成倍數下(xià)滑，新甯物(wù)流下(xià)滑最大(dà)，達到-258.14%。
整體(tǐ)來看，國内物(wù)流行業在疫情影響下(xià)市場需求偏弱，導緻物(wù)流企業經營發展受限，部分(fēn)企業經營水平到第三季度末仍未完全恢複，根據中(zhōng)國物(wù)流與采購聯合會的調研情況，截止到2020年第三季度末，物(wù)流企業經營水平比前期有所恢複，但勞動力、資(zī)金成本壓力依然較大(dà);物(wù)流企業利潤額雖有增長，但盈利水平仍不容樂觀，企業盈利持續穩定增長仍面臨一(yī)定壓力。
06
發展趨勢分(fēn)析
國家層面推動物(wù)流行業降本增效，提高整個社會的貨物(wù)流通運轉效率，同時新零售的提出對倉儲運輸環節的效率提出了更高的要求。
在運輸和配送環節，繼快遞之後，貨運環節的龍頭實力不斷增強，對無人車(chē)和無人機的規模化運用正在逐漸加深，通過智能硬件、物(wù)聯網、大(dà)數據等智慧化技術與手段，提高物(wù)流系統分(fēn)析決策和智能執行能力的智慧物(wù)流将成爲行業發展主要趨勢。
未來智慧物(wù)流市場将進一(yī)步擴張，行業發展将朝向物(wù)流連接升級、數據處理升級和經營模式不斷創新的方向發展，随着智慧物(wù)流的大(dà)規模應用，結構不斷優化，融合新理念、新模式、新技術、新業态來發揮智慧物(wù)流的優勢，将推動中(zhōng)國物(wù)流業的革命性發展，實現物(wù)流行業的轉型升級。